성공투자전략(자문사연계랩)

질문, 주식이라면 이제 지긋 지긋합니다. 하지만 이것 말고 대안이 없기에 어떻게 해야 수익을 낼 수 있는지 염치불구하고 여쭈어봅니다. 선물, 옵션이라는 것이 있다고는 이야기 들었지만 너무 위험하다기에 포기했습니다. 주식 어떻게 해야 돈을 벌수 있는지 알려주십시오. 감사합니다.

 

답변. 고객님 현재 주식투자로 인해서 손실을 보고 계신 사항이시나 봅니다. 위로의 말씀을 드립니다.

주식이란것은 살아있는 생명체와 같아서 유기적으로 움직입니다. 즉 상승과 하락 , 폭발적인 움직임이나 조용함 이러한 것들이 자체적인 이유에서도 움직이지만 외생변수에 의해서도 움직이기도 합니다.

고객님께서 손실이 나셨기 때문에 마음이 급한 것은 이해가 가지만 무작정 시장에 덤벼들었다가는 남은 자본마저 빼앗겨 버릴 수도 있기에 마음을 차분하게 다시 돌이키고 새로운 마음으로 투자를 하셔야 합니다. 물론 어렵다는 것 알고 있습니다. 투자를 잘하는 사람은 주식을 잘 사고 파는 사람이 아닌 손절매를 잘하는 사람입니다. 본인의 판단이 잘못 된것을 인정하고 다시 재도전하는 사람만이 새로운 기회를 잡으실 수 있다는 것입니다.

투자 마인드를 다시 한번 점검하시고 재도전하시는 길이 중요하다고 보여집니다.

혼자 매매가 어렵다고 느껴질때는 주변 전문가의 도움을 받는 것도 하나의 방법이라 생각됩니다.

투자의 귀재라는 워렛버핏은 매년 기준으로 최고 수익률 근처에도 가본적이 없는 투자자입니다. 워렛버핏의 투자기법은 가치주 투자라는 것은 너무나도 잘 알려져 있습니다. 그렇기에 장기적이고 손실없는 꾸준한 수익이 누적되면 얼마나 큰 자산이 되는지 보여주는 주식투자의 성공사례입니다.

1. 가치주 투자

가치투자 매매는 자주 매매를 하지 않습니다. 산정조건은 다음과 같습니다.

① 배당수익률 4% 이상으로 은행 정기예금보다 약간 높은 수준으로 안정성있게 투자를 가능하게 합니다.

② 재무제표상 깔끔하면서 꾸준한 영업이익이 발생하는 기업이며

③ 업종에서 우수한 브랜드 파워가 있는 1등 기업

④ 단기적인 하락상태이지만 투자실질가치가 살아있는 기업

이러한 가치주가 본질 가치를 찾아가도록 저점에 매수하여 투자수익을 내는 전략입니다. 투자자는 나무를 보는 전략이 아닌 숲을 보는 전략으로 길게 보아야 될 것입니다.

 

기적의 복리효과라고 불리는 "스노우볼" 전략이 있는데 이는 눈덩이 효과로 장기적이고 안정적이 투자로 흔히 자녀에게 증여목적으로 많이 쓰여지는 절략입니다.

스노우볼의 특징은 다음과 같습니다.

① 미래를 비교적 쉽게 예측할 수 있는 산업군에 속함

② 경기변동에 크게 휘둘리지 않고 꾸준히 눈덩이처럼 불려나갈 수 있는 기업

③ 독점적을 갖추고 있는 훌륭한 사업모델을 지닌 기업입니다.

이런 주식에 투자할때는 매매 개념이 아닌 보유의 개념이 필요합니다.

 

이렇다 보니 시간에 투자하는 방법이다 보니 고객님께서 질문하신 점과는 틀리나 환기를 시켜드리기 위해 돌려서 말씀을 드렸습니다.

2. 자문사 일임 연계

두번째로 드릴 방법에는 시장에 같이 적극적으로 뛰어들어 시장수익률보다 높은 수익률을 내는 적극적인 투자 방법입니다.

즉, 잘하는 전문가에게 나의 자본을 맡기는 겁니다. 물론 펀드와 비슷하다고도 보실 수 있지만 펀드는 함께 같이 가는 방식에서 BUS로 비유하자면 일임연계 랩어카운트는 택시로 표현할 수 있습니다.

상승장에서는 초과 수익률을 내며 직접투자와 비교하여 장단점이 있습니다.

주식집접투자와 자문사연계 투자의 비교 분석을 하면 다음 표와 같습니다.

구분	주식 직접투자(개인)	자문사 연계투자(기관)
리스크 관리	개인의 투자성향상 매수후 손실이 날 때, 손절매가 어렵습니다. 지속적인 물타기 시도로 원치 않는 장기투자가 될 수 잇습니다. 단기적으로 반등시는 추가적인 상승을 기대하면서 팔지 못하고 추가하락시 결국 (-)상태가 됩니다.	리스크관리팀이 매일회의을 열어 현시장상황 파악후 종목별 진단실시. 추후 하락예상시. 신속한 손절매로 손실 축소 및 상승종목으로 갈아타면서 수익률 극대화가 가능합니다.
종목당편입비율	개인의 경우 대부분 코스닥 매매로 한계좌당 10종목 정도로 무분별한 매수를 합니다.	대부분 코스피200의 우량종목선정함. 업종별 대표주로 집중관리가 가능합니다.
운용현황	저렴한 매매수수료로 인하여 잦은 매매실행, 매매가 잦은 만큼 수익률이 좋지가 않고, 대박종목도 단기 수익률에 만족하고 단기매매에 치중합니다. 증권거래세로 인해 수익률이 떨어지기도 합니다.	오프수수료 적용으로 인하여 잦은 매매는 계좌수익률악화로 이어지기 때문에 대박종목 집중 매수,매도 전략 사용 따라서 수익률이 높을수 밖에 없습니다.
수익률	개인마다 차이는 있겠지만 대부분 1년수익을 정산해봤을때 수수료에서 생각보다 많은 비용이 나옵니다.	연 15% 목표수익률 설정시 1년에 3~4번 달성하면 1년 누적수익률 40%이상입니다.
개인의견 반영	100% 투자자 마음대로 입니다	100% 자문사 일임으로 운영이됩니다
수수료	온(0.015%)/오프(0.5%) 수수료 적용   증권거래세(0.3%)	-오프라인수수료 0.25% -가입시 1%선취수수료  -연 15%초과 수익률에 대해서 성과보수 20%
가입금액	-	5천만원 이상
가입대상자	본인 자유	거액투자자. 안정적이면서 높은 수익률 실현을 원할시.
추천사유	1.   주식시장에서 개인이 시장을 이기기란 매우 힘듭니다. 물론 열심히 공부와 매매를 통해서 주식고수의 반열에 오를수도 있습니다. 하지만 최소 3년간은 많은 시간과 매우 비싼 수업료를 내셔야합니다. 투자 기본이 손실을 내지 말아야 하는 것처럼 손실내면서 배우지 말고, 안전하게 자문사에 맡겨 기관의 매수시 (종목선정방법, 매수 타이밍등), 매도시(매도사유, 타이밍)의 기법은 1년 정도만 공부하고 나서 주식을 직접 하신다면 본인만의 주식매매스타일을 만드실 수가 있습니다. 2.   바쁜 직장인, 개인사업자의 경우 매매타이밍을 맞추기가 힘들고, 계좌 리스크 관리도 잘 되지 않기 때문에 전문가에게 맞깁니다.
최종	일반 공모 펀드도 선취수수료 1%에 총운용보수1.45%정도 입니다. 자문사가 받는 선취 수수료 1%로는 자문사 운영에 수지타산이 맞지않습니다. 결국 이들은 성과보수를 받아야만 운영이 가능합니다. 성과보수는 계좌 수익률이 발생했다는 의미입니다. 왜 비싼 수업료(개인 직접매매, 주식교습학원 월100만원)를 내고 주식을 배우시는지요? 실시간으로 자문사들의 매매기법과 종목선정등을 눈여겨 보시면서 배우시고 나중에 자신이 생기셨을 때 직접 주식을 하셔도 늦지 않습니다.